تحلیل و پیش‌بینی قیمت طلای جهانی در هفته جاری+ ۳ نکته شوک آور

بازار طلای جهانی روزهای پرتلاطمی را پشت سر گذاشته و اکنون در وضعیت انتظاری حیاتی به سر می‌برد. پس از افت بیش از ۸ درصدی در هفته گذشته و نوسانات شدید این هفته، قیمت هر انس طلا (XAU/USD) همچنان نتوانسته به صورت پایدار در محدوده بالای ۵۰۰۰ دلار تثبیت شود. این عدم قطعیت در آستانه انتشار داده‌های کلیدی اقتصادی آمریکا، چشم‌انداز کوتاه‌مدت این فلز امن را تحت الشعاع قرار داده است.

پیش‌بینی عوامل کلیدی تاثیرگذار در هفته پیش رو

۱. گزارش اشتغال و تورم آمریکا: بازی با سرنوشت طلا

تمرکز اصلی بازار کاملاً بر روی داده‌های قوی آمریکا است. گزارش اشتغال غیرکشوری (NFP) و شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI)، تأثیر مستقیمی بر انتظارات از سیاست پولی فدرال رزرو و در نتیجه قیمت طلا خواهند داشت.

• پیش‌بینی سناریوی صعودی: اگر NFP به شکل معناداری ضعیف (مثلاً زیر ۲۵ هزار شغل جدید) و همزمان نرخ بیکاری افزایش یابد، بازار احتمال کاهش نرخ بهره در ماه مارس را بالا دانسته و طلا می‌تواند شاهد واکنش صعودی قوی باشد.

• پیش‌بینی سناریوی نزولی: داده‌های اشتغال و تورم قوی‌تر از انتظار (به ویژه CPI ماهانه بالاتر از ۰.۴٪)، می‌تواند دلار آمریکا را تقویت کرده و فشار فروش مضاعفی بر طلا وارد کند.

۲. تحلیل عملکرد هفته گذشته و نقش بانک‌های مرکزی

فشار فروش اولیه هفته پس از اعلام دونالد ترامپ درباره نامزدی جدید ریاست فدرال رزرو تشدید شد و طلا را به کف ۴۴۰۰ دلاری کشاند. تعویق برخی گزارش‌های آمریکا به دلار آسیب زد و فرصت بازیابی نسبی برای طلا فراهم کرد.

با این حال، تصمیمات بانک مرکزی انگلیس و اروپا در روزهای بعد به تقویت دلار انجامید. "بانک مرکزی انگلیس نرخ بهره را در سطح ۳.۷۵ درصد حفظ کرد، اما چهار عضو کمیته سیاست پولی به کاهش نرخ رای دادند." همچنین، موضع خنثی بانک مرکزی اروپا، سرمایه را به سمت دلار روانه کرد و رشد طلا را محدود ساخت.

۳. پیش‌بینی ریسک‌های ژئوپلیتیک و تحولات ارزی

تحولات سیاسی غیراقتصادی نیز می‌تواند به عنوان عوامل تشدیدکننده نوسانات عمل کند.

• تنش‌های آمریکا و ایران: تشدید مجدد نگرانی‌های ژئوپلیتیک می‌تواند تقاضای پناهگاهی برای طلا را افزایش دهد.

• انتخابات ژاپن و مداخله احتمالی بانک مرکزی: تضعیف شدید ین ژاپن و احتمال مداخله بانک مرکزی این کشور می‌تواند منجر به فشار مقطعی بر دلار و رشد قیمت طلا شود.

تحلیل تکنیکال و پیش‌بنی نقاط کلیدی (بررسی نمودار روزانه)

از منظر فنی، بازار اندکی از تلاطم‌های شدید خارج شده است.

• حمایت‌های حیاتی: حمایت اول در محدوده ۴۸۳۰ دلار قرار دارد. سطوح بعدی و مهم‌تر ۴۶۶۰ دلار و ۴۵۵۰ دلار هستند. حفظ این محدوده‌ها برای حفظ ساختار کلی صعودی ضروری است.

• مقاومت‌های پیش رو: مهم‌ترین سد روانی و فنی، سطح ۵۰۰۰ دلار است. شکست قاطع و تثبیت بالای این مقاومت، مسیر را به سوی اهداف ۵۰۵۰ دلار و سپس ۵۲۰۰ دلار هموار می‌کند. مقاومت اصلی بعدی در ۵۴۰۰ دلار (سقف پیشین) قرار دارد.

• شاخص‌های فنی: بازگشت شاخص RSI به بالای سطح ۵۰ و تثبیت قیمت بالای میانگین متحرک ۲۰ روزه، نشان‌دهنده کاهش فشار فروش و احیای قدرت نسبی خریداران است.

پیش‌بینی نهایی و جمع‌بندی تحلیل

به طور خلاصه، پیش‌بینی می‌شود قیمت طلا در هفته آینده کاملاً تحت تأثیر داده‌های اقتصادی آمریکا باشد. احتمال حرکت در یک محدوده نوسانی تا قبل از انتشار این گزارش‌ها وجود دارد. شکست قاطع ۵۰۰۰ دلار یا سقوط به زیر حمایت ۴۵۵۰ دلار، جهت روند میان‌مدت بعدی را مشخص خواهد کرد. سرمایه‌گذاران باید برای نوسانات احتمالی در اطراف این انتشار اخبار کلان آماده باشند.